オプションのギリシャ文字計算機
デルタ、ガンマ、シータ、ベガ、ローを計算。
これはどんなツールですか？
グリークスは、オプション価格がさまざまな要因の変化にどのように反応するかを定量化するリスク指標です。デルタは基礎資産価格変動への感応度を測定し、ガンマはデルタの変化率、シータは時間減衰——オプションが 1 日あたりどれだけの価値を失うか——を表します。ベーガはボラティリティ変化への感応度を測定し、ローは金利感応度を捉えます。プロトレーダーはポートフォリオのリスク管理のため、すべてのグリークスを同時に監視します。
使い方
- 1
オプションパラメータを入力
基礎資産価格、権利行使価格、満期、ボラティリティ、無リスク金利を入力します。
- 2
グリークスを計算
計算をクリックすると、コール・プットの両方の 5 つのグリークスを表示します。
- 3
リスクを分析
各グリークスを解釈してポジションのリスクプロファイルを理解します。
- 4
シナリオを比較
パラメータを調整して、異なる条件下でグリークスがどのように変化するかを確認します。
よくある質問
オプションのグリークスとは何ですか？
グリークス（デルタ、ガンマ、シータ、ベーガ、ロー）はオプション価格決定式の導関数です。価格変化（デルタ）、価格変化の加速度（ガンマ）、時間の経過（シータ）、ボラティリティ変化（ベーガ）、金利変動（ロー）に対するオプションポジションの感応度を測定します。これらは組み合わさって完全なリスクプロファイルを作ります。
デルタはヘッジにどのように役立ちますか？
デルタは、オプションポジションをヘッジするために基礎資産の株式をいくつ買うか売るかを教えてくれます。デルタヘッジされたポートフォリオ（デルタニュートラル）は、基礎資産の小さな変動で価値が変わらないはずです。プロのマーケットメーカーはデルタヘッジを使用してリスクフリーのポジションを作成します。
なぜシータは時間減衰と呼ばれるのですか？
シータは時間の経過によるオプション価値の日々の損失を測定します。満期に近づくと、利益を生む結果の確率がより確定し、時間価値が減ります。シータは満期前の最終 30 日で加速します。オプション売り手は正のシータから利益を得ますが、買い手はそれによって損失を受けます。