Calculadora de griegas de opciones
Calcula Delta, Gamma, Theta, Vega y Rho para posiciones de opciones.
¿Qué es esta herramienta?
La Calculadora de griegas de opciones calcula las cinco griegas principales — Delta, Gamma, Theta, Vega y Rho —, medidas de riesgo que cuantifican cómo responde el precio de la opción a los cambios en cada factor. Los traders profesionales monitorizan todas las griegas a la vez para gestionar el riesgo del portafolio.
Cómo usar
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Introduce los parámetros de la opción
Precio del subyacente, precio de ejercicio, vencimiento, volatilidad y tasa libre de riesgo.
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Calcula las griegas
Haz clic en calcular para ver las cinco griegas de las opciones call y put.
- 3
Analiza el riesgo
Interpreta cada griega para entender el perfil de riesgo de tu posición.
- 4
Compara escenarios
Ajusta los parámetros para ver cómo cambian las griegas en condiciones distintas.
Preguntas frecuentes
¿Qué son las griegas de opciones?
Las griegas (Delta, Gamma, Theta, Vega, Rho) son derivadas de la fórmula de pricing de opciones. Miden lo sensible que es tu posición en opciones a: cambios de precio (Delta), aceleración de los cambios de precio (Gamma), paso del tiempo (Theta), variaciones de volatilidad (Vega) y movimientos de tasas (Rho). Juntas forman un perfil de riesgo completo.
¿Cómo ayuda Delta a cubrir?
Delta te dice cuántas acciones del subyacente necesitas comprar o vender para cubrir tu posición en opciones. Un portafolio cubierto con Delta (delta neutro) no debería cambiar de valor ante movimientos pequeños del subyacente. Los market makers profesionales usan el delta hedging para crear posiciones sin riesgo.
¿Por qué se llama Theta decaimiento del tiempo?
Theta mide la pérdida diaria del valor de la opción por el paso del tiempo. A medida que se acerca el vencimiento, el resultado rentable se vuelve más probable y el valor temporal disminuye. Theta se acelera en los últimos 30 días antes del vencimiento. Los vendedores de opciones se benefician de un theta positivo; los compradores pierden contra él.